انواع دستور‌العمل‌های معاملاتی: توقف خرید، توقف فروش، محدود خرید، محدود فروش، بازار

انواع مختلف دستورهای معاملاتی را بیاموزید، از دستورات اجرای فوری بازار تا دستورات محدود و توقفی که در اکثر پلتفرم‌های معاملاتی موجود است. ما توضیح خواهیم داد که چه زمانی از آنها استفاده کنید و دلایل به کار بردن هر نوع همراه با مزایا و معایب آنها.

انواع دستورهای استاندارد در فارکس شامل دستورات اجرای فوری بازار و دستورات معلق است: توقف خرید، توقف فروش، حد خرید، حد فروش، توقف ضرر و برداشت سود.

دستورات توقف یا حد معلق، که به صورت ورودی‌ها عمل می‌کنند، نیز به عنوان دستور ورود توقف معلق یا دستور ورود حد معلق شناخته می‌شوند. دستورات ورود توقف به دستورات پر کردن جلوتر از جهت قیمت مورد نظر (برای تأیید جهت قیمت) گفته می‌شود، و دستورات ورود حد به دستورات پر کردن عقب‌تر در بازگشت موقت از جهت قیمت مورد نظر (برای ورود با قیمت بهتر) گفته می‌شود.

دستورات توقف و حد می‌توانند به صورت خروج‌ها نیز بیایند. خروج معمول، توقف ضرر، یک دستور توقف معلق است، در حالی که برداشت سود یک دستور حد معلق است. ما این موارد را پس از پوشش دادن دستورات ورود معلق بررسی خواهیم کرد.

دستور توقف خرید چیست؟

دستور خرید توقف یک دستور معلق برای خرید دارایی در قیمت بالاتر مشخص شده است. این یک دستور است که بالاتر از قیمت فعلی بازار قرار می‌گیرد و در بازاری که به سمت بالا حرکت می‌کند. دستورات خرید توقف یک روش خوب برای معامله شکست‌ها در روندهای صعودی است.

معامله‌گران صعودی می‌توانند دستور خرید توقف را بر شکستن بالای اخیر (سطح مقاومت) قرار دهند، امیدوارند که پس از دوره تثبیت، روند صعودی اصلی به ایجاد سقف‌های جدید ادامه دهد.

این نوع استراتژی می‌تواند برای بهره‌برداری از حرکتی صعودی در قیمت یک ابزار استفاده شود، با قرار دادن یک دستور خرید توقف معلق از قبل برای ورود به بازار زمانی که قیمت از یک نقطه خاص (بالای اخیر یا سطح مقاومت) بگذرد، برای اطمینان از احتمال بیشتر رسیدن به قیمت ورود تعیین‌شده.

قیمت خرید توقف در یک سطح هدف وارد می‌شود و دستور معلق باقی می‌ماند. تنها زمانی که قیمت ابزار به قیمت توقف تعیین‌شده برسد، یا قیمت بازگشایی جلسه بعدی سطح ورود از پیش تعیین‌شده را بگذراند (در صورت بازگشایی بسیار معمول با شکاف پایان هفته)، دستور خرید توقف به یک دستور خرید بازار تبدیل می‌شود.

دستور فروش توقف چیست؟

دستور فروش توقف یک دستور معلق برای فروش یک دارایی در قیمت پایین‌تر مشخص شده است. این دستوری است که در زیر قیمت فعلی بازار، در بازاری که به سمت پایین حرکت می‌کند، قرار می‌گیرد. دستورات فروش توقف روش خوبی برای استفاده در معاملات شکست در روندهای نزولی هستند.

تریدهای نزولی می‌توانند یک دستور فروش توقف را در شکست کف اخیر (سطح حمایت) قرار دهند، به امید اینکه پس از دوره‌ی تثبیت، روند نزولی ادامه پیدا کرده و به کف‌های جدیدتری برسد.

این نوع استراتژی می‌تواند برای کسب سود از حرکت نزولی قیمت یک ابزار، با قرار دادن یک دستور فروش توقف معلق پیشاپیش برای ورود به بازار زمانی که قیمت از نقطه خاصی عبور کرد (کف اخیر یا سطح حمایت)، استفاده شود تا احتمال بیشتری برای دستیابی به قیمت ورودی تعیین‌شده داشته باشد.

قیمت دستور فروش توقف در سطح تعیین شده وارد می‌شود و دستور در انتظار باقی خواهد ماند. فقط زمانی که قیمت ابزار به قیمت توقف تعیین‌شده برسد، یا قیمت افتتاحیه جلسه بعدی از سطح ورود تعیین‌شده فراتر رود (در صورت رایج بودن شکاف نزولی در باز شدن آخر هفته‌ی بسیار متداول)، دستور فروش توقف تبدیل به دستور فروش بازار می‌شود.

سفارش حد خرید چیست؟

دستور محدود خرید یک دستور معلق برای خرید یک دارایی به قیمت پایین‌تر تعیین شده است. این دستوری است که زیر قیمت فعلی بازار قرار می‌گیرد، در بازاری که روند آن صعودی است. دستورات محدود خرید تکنیکی مناسب برای معامله بازگشت‌ها در روندهای صعودی هستند.

معامله‌گران صعودی می‌توانند دستور محدود خرید را در سطح بازگشت یک کف اخیر (سطح حمایت) قرار دهند، به این امید که پس از دوره‌ی تجمیع، روند صعودی پایه‌گذاری شده به ساختن اوج‌های جدید ادامه دهد.

این نوع استراتژی می‌تواند برای سود بردن از حرکت بازگشتی در قیمت یک ابزار استفاده شود، با قرار دادن یک دستور معلق محدود خرید از پیش برای وارد شدن به بازار زمانی که قیمت تا نقطه خاصی بازگشت کند (کف اخیر، یا سطح حمایت)، برای اطمینان از احتمال بیشتر به دست آوردن قیمت ورودی از پیش تعیین شده.

قیمت دستور محدود خرید در سطح تعیین شده وارد می‌شود و دستور معلق خواهد ماند.فقط وقتی که قیمت ابزار به قیمت محدود تعیین شده برسد، یا قیمت افتتاحیه جلسه بعدی سطح ورودی از پیش تعیین شده را بگذرد (در صورت باز شدن پرش معمول هفته آخر) دستور محدود خرید تبدیل به دستور بازار خرید می‌شود.

دستور محدود فروش چیست؟

دستور محدود فروش یک دستور معلق برای فروش یک دارایی با قیمت بالاتر مشخص شده است. این یک دستور است که بالای قیمت فعلی بازار قرار داده می شود، در بازاری که در حال کاهش روند است. دستورات محدود فروش راهی عالی برای معامله بازگشت‌ها در روندهای نزولی هستند.

معامله‌گران نزولی می‌توانند دستور محدود فروش را در سطح بازگشتی یک اوج اخیر (سطح مقاومت) قرار دهند، با این امید که پس از دوره‌ی تثبیت، روند نزولی ادامه یابد و پایین‌های جدید ایجاد کند.

این نوع استراتژی می‌تواند برای کسب سود از یک حرکت نزولی در قیمت یک ابزار، با قرار دادن یک دستور محدود فروش معلق از قبل استفاده شود تا زمانی که قیمت به نقطه خاصی (آخرین اوج یا سطح مقاومت) برسد، وارد بازار شود. این برای اطمینان از احتمال بیشتر دستیابی به یک قیمت ورود از پیش تعیین شده است.

قیمت محدود فروش در سطح تعیین شده وارد می‌شود و دستور باقی می‌ماند. تنها زمانی که قیمت اوراق بهادار به قیمت محدود تعیین‌شده برسد، یا اگر در جلسه بعدی قیمت بازگشایی از سطح ورود از پیش تعیین‌شده بیشتر شود (در صورت بازگشایی با فاصله زیاد و رایج آخر هفته)، دستور محدود فروش به یک دستور بازاری فروش تبدیل می شود.

دستور توقف زیان چیست؟

معامله‌گران از دستورات توقف زیان برای محدود کردن زیان‌های بالقوه استفاده می‌کنند. یکی از موثرترین راه‌های محدود کردن زیان‌ها استفاده از یک دستور توقف پیش تعیین شده، به نام توقف زیان است.

در زیر نمونه‌ای از یک دستور توقف خرید همراه با توقف زیان آورده شده است.

همانطور که در نمودار روزانه USD/CHF بالا مشاهده می‌کنید، یک دستور خرید معلق در قیمت 0.89202 بالاتر از آخرین بالاترین قیمت روزانه وجود دارد. همچنین یک حد ضرر در سطح قیمت 0.88802 تنظیم شده است.

بنابراین، اگر بازار بالا برود و دستور خرید معلق در 0.89202 تکمیل شود، سطح حد ضرر در سطح تنظیم شده 0.88802 فعال می‌شود و نیازی به بازگشت به دستور و تنظیم حد ضرر نخواهد بود.

اگر معامله با تعداد معینی از پیپ‌ها سود‌آور شود، معمولاً ایده خوبی است که حد ضرر را به سمت سود منتقل کنید تا بخشی از سود را محافظت کنید.

در یک موقعیت خرید سودآور، دستور حد ضرر می‌تواند به سطح بی‌ضرر یا منطقه سود تنظیم شود تا از خطر تغییر جهت بازار در برابر موقعیت سودآور فعلی محافظت شود.

تعیین حد سود مناسب برای زمانی که باید حد ضرر را برای محافظت از موقعیت یا سود منتقل کرد، بخش سختی است.

معامله‌گران باید حد ضرر را طوری تنظیم کنند که همچنین به معامله اجازه تنفس داده و آزادی توسعه داشته باشد، به جای تنظیم سطحی تنگ و خروج از معامله به دلیل یک اصلاح کوچک.

دستور Take Profit چیست؟

همانطور که ایده خوبی است که قبل از انجام یک معامله یک دستور حد ضرر تنظیم کنید، ایده خوبی است که یک هدف سود نیز داشته باشید. یک دستور معلق حد سود به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا بازار را در یک هدف سود از پیش تعیین شده ترک کنند که به آن Take Profit گفته می‌شود.

در زیر یک مثال از دستور خرید معلق که همراه با دستور حد ضرر و Take Profit استفاده شده است، آمده است.

همانطور که در نمودار روزانه USD/CHF بالا مشاهده می‌کنید، یک سفارش محدود خرید در قیمت 0.88842 (سطح R1) تنظیم شده است. همچنین یک توقف زیان از پیش تعیین شده در 0.88532، 31 پیپ پایین‌تر از نقطه ورود موردنظر، و یک سود هدف از پیش تعیین شده در 0.89202، 36 پیپ بالاتر از نقطه ورود موردنظر وجود دارد.

پس، اگر بازار پایین برود و سفارش محدود خرید در قیمت 0.88842 پر شود، سطوح توقف زیان و سود هدف در سطح‌های از پیش تنظیم شده 0.88532 و 0.89202 فعال خواهند شد و نیازی به برگشت به سفارش و تنظیم سطح توقف زیان یا سود هدف نیست.

افزودن یا تغییر یک توقف زیان یا یک سود هدف در پلتفرم MT4 ممکن است چندین مرحله و ثانیه زمان ببرد. علاوه بر این، تمامی تغییرات فقط بر روی قیمت انجام می‌شوند نه بر روی پیپ‌ها، همانطور که دیدیم، که می‌تواند به تأخیر اضافه کند زمانی که فرد سعی می‌کند به قیمت خاصی برسد.

سفارشات بازار چیست؟

اجرای لحظه‌ای فروش از طریق دستور بازار و خرید از طریق دستور بازار رایج‌ترین نوع دستورات هستند که برای اجرای فوری در قیمت بازار بعدی استفاده می‌شوند.

برای مثال، معامله‌گرانی که وارد معامله خرید (بلندمدت) می‌شوند، برای خرید یک جفت ارز، در قیمت «درخواست (ask)» بعدی خرید خواهند کرد، و معامله‌گرانی که وارد معامله فروش (کوتاه‌مدت) می‌شوند تا یک جفت ارز را بفروشند، در قیمت «پیشنهاد (bid)» بعدی خواهند فروخت.

معمولاً، با کارگزاران فارکس STP یا ECN، قیمت‌هایی که روی پلتفرم معامله نمایش داده می‌شود، از ۱۰ بانک یا بیشتر جمع‌آوری می‌شوند که بهترین قیمت پیشنهادی و علامت‌گذاری‌شده هستند. اگر یک معامله‌گر تصمیم به باز کردن یا بستن یک موقعیت بگیرد، دستور به بهترین قیمت بازار که از ارائه‌دهندگان نقدینگی گرفته شده، اجرا می‌شود.

بسته به اینکه کارگزار چگونه فناوری اجرایی خود را تنظیم کرده است، دستور بازار می‌تواند اجرای لحظه‌ای یا اجرای بازار باشد. تفاوت چیست؟ یک کارگزار با اجرای لحظه‌ای به معامله‌گران اجازه می‌دهد که هم‌زمان با دستور بازار، سطح توقف ضرر و سود را نیز قرار دهند، در حالی که یک کارگزار با اجرای بازار فقط به معامله‌گران اجازه می‌دهد که دستور بازار را بدون توقف ضرر و سود اولیه قرار دهند.

تنها پس از باز شدن دستور معامله‌گران می‌توانند برگردند و دستور را تغییر داده و توقف ضرر و سود اضافه کنند. چگونه می‌توان آنها را از یکدیگر تشخیص داد؟ هنگامی که پنجره دستور بازار را باز می‌کنید، می‌توانید تفاوت را مشاهده کنید.

شما می‌توانید در تصویر بالا یک سفارش بازار برای USD/CHF را مشاهده کنید که گزینه‌هایی برای تغییر حجم، یعنی تعداد لات‌هایی که می‌خواهید معامله کنید (در این مثال، 0.01 = 1 میکرو لات)، و گزینه‌ای برای تغییر سطح‌های استاپ لاس و تیک پروفیت دارد. توانایی نمایش استاپ لاس و تیک پروفیت همزمان با باز کردن یک سفارش می‌تواند بسیار مفید باشد.

این کار معامله‌گران را از دست اضافه کردن آن‌ها در آینده نجات می‌دهد، یا فراموش کردن و باز گذاشتن یک موقعیت بدون ورود سطح‌های ایمنی و سود مورد نیاز. مزایای اصلی این روش سرعت و راحتی است.

در مثال فوق، وقتی یک معامله‌گر در حال ورود به خرید یک جفت ارز است، آن را به قیمت «خرید» (برچسب آبی نشان داده شده است) می‌خرد، و همچنین به‌عنوان خط تیک آبی در پنجره چارت چپ قابل مشاهده است. اگر یک معامله‌گر در حال ورود به فروش یک جفت ارز باشد، آن را به قیمت «فروش» (برچسب قرمز نشان داده شده است) می‌فروشد، و همچنین به‌عنوان خط تیک قرمز در پنجره چارت چپ دیده می‌شود.

یک سفارش بازار درخواست اجرای فوری دارد، و این امر زمانی که معامله‌گران نیاز مبرم دارند که همین حالا وارد معامله شوند، بسیار مفید است. به دلیل اهمیت بالای اجراسازی فوری، سفارش‌های بازار محبوب‌ترین شکل ورود به معاملات هستند و همچنین به دلیل نقدینگی عظیم فارکس، سفارش‌های بازار عموماً با قیمت‌های پیشنهادی و تقاضای نمایش داده شده اجرا می‌شوند، با کمترین افت، دوباره نقل قول‌ها و خطاها.

گاهی اوقات یک سفارش بازار ممکن است و احتمالاً از افت و دوباره نقل قول‌ها در طول دوره‌های ولتاژ بالا، مانند دوره‌هایی که در زمان اعلام اخبار مهم رخ می‌دهد، رنج ببرد. سفارش بازار، قیمت‌های پیشنهادی و تقاضا ممکن است دوباره نقل شوند، نه به این دلیل که کارگزار از تاکتیک‌های غیر اخلاقی استفاده می‌کند، بلکه به این دلیل که قیمت فعلی بازار ممکن است از آخرین عکس‌برداری بازار تغییر کرده باشد.

بستن یک موقعیت از طریق بازار سریع‌ترین راه برای خروج از یک معامله بدون هر گونه تأخیر است. برای انجام این کار، معامله‌گران که از ترمینال معاملاتی MT4 استفاده می‌کنند، باید روی هر سفارش باز دوبار کلیک کنند، درست زیر هر یک از تب‌های «قیمت».

شما می‌توانید در تصویر بالا سفارش بازار USD/CHF را با گزینه‌هایی برای تغییر حجم، مانند مقدار لات‌هایی که می‌خواهید معامله کنید (در این مثال، 0.01 = 1 میکرو لات)، و گزینه‌ای برای تغییر سطح‌های استاپ‌لاس و تیک‌پروفیت ببینید. امکان نمایش هم‌زمان استاپ‌لاس و تیک‌پروفیت هنگام باز کردن یک سفارش بسیار مفید است.

این کار باعث می‌شود معامله‌گران بعداً مجبور نباشند آن‌ها را اضافه کنند یا سفارش را بدون ورود به سطح‌های ایمنی و سود مورد نظر بیایند. مزیت‌های اصلی این روش سرعت و راحتی هستند.

در مثال بالا، وقتی معامله‌گر در حال خرید یک جفت‌ارز است، آن را با قیمت «خرید» (Buy) که در بالای جعبه آبی نمایش داده شده، خریداری می‌کند و همچنین خط آبی در پنجره چپ نیز نمایش آن را نشان می‌دهد. اگر معامله‌گر در حال فروش یک جفت‌ارز است، آن را با قیمت «فروش» (Sell) که در بالای جعبه قرمز نمایش داده شده، می‌فروشد و خط قرمز در پنجره چپ نمایانگر آن است.

سفارش بازار نیاز به اجرای فوری دارد و این زمانی که معامله‌گران نیاز مبرم دارند همان لحظه وارد معامله شوند بسیار اهمیت دارد. به دلیل اهمیت اجرای آنی، سفارش‌های بازار محبوب‌ترین روش ورود به معاملات هستند و همچنین به دلیل نقدینگی عظیم بازار فارکس، سفارش‌های بازار عموماً با قیمت‌های نمایش داده شده خرید و فروش اجرا می‌شوند، با کمترین افت، دوباره نقل قول‌ها و خطاها.

گاه‌گاهی یک سفارش بازار ممکن است، و احتمالاً، دچار افت قیمت و دوباره نقل قول‌ها در دوران نوسانات شدید مانند زمان اعلام‌های خبری مهم می‌شود. سفارش بازار، قیمت‌های خرید و فروش ممکن است دوباره نقل شوند، نه به این دلیل که کارگزار از تاکتیک‌های غیر اخلاقی استفاده می‌کند، بلکه به این دلیل که قیمت جاری بازار ممکن است از آخرین عکس‌برداری بازار تغییر کرده باشد.

بستن یک موقعیت از طریق بازار سریع‌ترین راه برای خروج از معامله بدون تأخیر است. برای انجام این کار، معامله‌گران از طریق ترمینال معاملاتی MT4 باید روی هر سفارش باز دوبار کلیک کنند، درست زیر هر یک از تب‌های «قیمت».

ترمینال معاملاتی باز می‌شود و اکنون یک جعبه زرد برجسته به نام بستن #xxxxx خرید 0.02 EURJPY با قیمت بازار وجود دارد. قیمت پیشنهادی بستن قیمت قرمز (فروش) است اگر سفارش باز یک خرید باشد، و اگر سفارش باز یک فروش باشد قیمت آبی (خرید) است.

با فشار دادن این نوار زرد، سفارش بلیط با قیمت فعلی بازار بسته خواهد شد. این قیمت بستن با قیمت بازار هر میلی‌ثانیه با قیمت‌های جدید به‌روزرسانی می‌شود، بنابراین معامله‌گران می‌توانند آن را باز نگه دارند و بگذارند قیمت‌ها به جایی که می‌خواهند حرکت کنند قبل از اینکه نوار را فشار دهند.

هنگامی که معامله‌گران انواع مختلف سفارش‌ها (بازار، توقف و محدود) را بشناسند و با استفاده از آنها راحت شوند، می‌توانند آنها را برای انجام بهتر نیت‌های معامله‌گر برای نحوه بهترین ورود و خروج از معامله به کار گیرند.

مزایا و معایب هر نوع سفارش وجود دارد و اینها تنها از طریق تمرین یاد گرفته می‌شود. شناخت نوع سفارش فقط چگونه است، نه اینکه کجا و کی – که به تحلیل یا استراتژی معامله‌گر برای تعیین مربوط خواهد شد.

در نهایت، ممکن است یک نوع اجرای خاص را به بقیه ترجیح دهید، یا ممکن است از ترکیبی انعطاف‌پذیر از انواع سفارشات در رابطه با شرایط بازار استفاده کنید.